Ещё одно свидетельство того, что дальнейшего снижения курса биткоина уже можно не ждать. Биржа Mt Gox выпустила официальное подтверждение, что выплаты более чем 19000 кредиторам сделаны. А 19000 человек - это около 80% всех кредиторов биржи. Таким образом, теперь точно можно быть уверенными, что МтГоксу больше нечем давить на цену. Все манипуляции курсом, которые МтГокс мог устроить, остались в прошлом. Так что, если кто-то ждал возможности купить биткоины подешевле, то, возможно, шанс уже упущен. "Подешевле" - это сейчас.

На сайте banki.ru за последние дни появилось несколько (больше десяти) отзывов о том, что МТС Банк выпускает виртуальные карты на имя людей, которые такие карты не заказывали. Обнаружилось это из-за вступления в силу поправок в закон 161-ФЗ, обязывающих все банки блокировать карты клиентов, попавших в список ФИНЦЕРТ. Понятно, что если карта оформлена на моё имя без моего согласия, то вряд ли она используется в потребительских целях. А значит, рано или поздно я попаду в этот список, и все банки заблокируют мне все карты. МТС Банк - не единственный, кто оформляет карты без посещения офиса, а значит, даёт лазейки мошенникам, использующим чужие паспортные данные. У меня такая история в 2018 году была с Евросетью и её картой "Кукуруза". Таким образом, законодатели, Центробанк и банки сами подталкивают людей к отказу от банковского обслуживания. Зачем мне банки, если ни в одном из них не будет работать банковская карта? Уж лучше платить налом, а хранить в Биткоине. Жду новый всплеск интереса к крипте в России.

Состоялся пресейл (ICO) токенов STORM. Это собственные токены биржи Storm Trade. Сама биржа выглядит очень перспективной. 1. На ней торгуются фьючерсы с плечом до 1:100. 2. Некастодиальный принцип. Залог для сделок берётся напрямую из кошельков трейдеров. 3. Работает на блокчейне TON (раскрученном, быстром и с низкими комиссиями). 4. В качестве залога можно использовать токены USDT, TON и NOT (все три есть у многих, а последние два применить особо негде, и биржа помогает сделать так, чтобы они не лежали без дела). 5. Доступ к бирже осуществляется через телеграм-бот (стильно и современно). В общем, биржа Storm Trade точно найдёт свою аудиторию. Но что за токен она нам предлагает? Может быть, он даёт скидку на комиссии? Или право голоса в принятии решений на бирже? Или долю в прибыли? Нет. Точнее, доля в прибыли вроде бы заявлена,  но выплачивать её собираются в самих токенах STORM. То есть биржа получает комиссию в USDT, TON и NOT, но распределять почему-то планирует не их, а собственный токен. Это нельзя назвать долей в прибыли. Это можно назвать "фантиками". А ещё токены можно удерживать и получать за это вознаграждение. Но тоже в самих этих токенах. В общем, получился один из самых пустых и неинтересных биржевых токенов. По крайней мере, пока.

Биржа зарабатывает на плече. Что это значит? Наверное, в первую очередь на ум приходят мысли об охоте за ликвидациями. Ведь биржа знает, где находятся их скопления. И при приближении цены к этому уровню биржа могла бы сама вступить в игру: - немного продавить цену, чтобы гарантированно купить подешевле за счёт ликвидации чьих-то лонгов, - или, наоборот, немного подтолкнуть цену вверх, чтобы там продать подороже, воспользовавшись ликвидацией чьего-то шорта. Такие финты, конечно, возможны: на низколиквидных парах или при условии недопуска к торгам трейдеров-арбитражников. Но зачем бирже самой браться за торги рисковыми низколиквидными активами? А зачем ставить палки в колёса арбитражникам, без которых здоровый рынок невозможен? Нет, зарабатывать на плече можно иначе. Если клиент внёс на биржу 1000 долларов и заплатил за их обмен 0,1%, то биржа получила 1 доллар. А если клиент внёс 1000 долларов и использовал их для открытия и закрытия позиции с плечом 10х, то даже при ставке комиссии 0,02% биржа получила от двух этих сделок 4 доллара.

Почему я считаю, что современные биржи почти не зарабатывают на споте? Во-первых, на это указывал бывший директор Binance в России Владимир Смеркис. В одном из интервью он сказал, что считает настоящими биржами только те биржи, которые зарабатывают на плече. То есть для него биржи, зарабатывающие на комиссиях за спотовую торговлю, - это вообще не биржи. Во-вторых, в последнее время появляются биржи, которые вообще не берут комиссию за спотовую торговлю. Раньше такая биржа была только одна - Lykke. А сейчас можно торговать на споте без комиссий на биржах Deribit, Mexc и даже Bybit (на последней нет комиссий в парах с USDC, но через USDC можно обменять почти что угодно на что угодно). Отказ бирж от комиссий на споте означает, что такие комиссии не рассматриваются как важный источник дохода бирж.

Индикатор Hash Ribbons говорит о завершении "капитуляции майнеров". Многие трейдеры ждут такого момента, чтобы начинать покупки. И история показывает, что такой подход часто оказывается оправданным. Но логических объяснений для этого у меня нет. Hash Ribbons отслеживает периоды, когда при среднесрочном тренде на снижение курса биткоина уменьшается и сложность его добычи. Это может означать, что майнеры отключают своё оборудование, потому что при имеющихся ценах майнинг оказывается невыгодным. И почему-то считается, что когда тренд на снижение курса продолжается, а снижение сложности добычи остановилось, то самое время покупать: локальное дно уже пройдено. Вот как раз в последние пять месяцев курс снижается. А сложность в последние дни не снижается. Значит, надо брать? Но на мой взгляд, завершение "капитуляции" означает лишь то, что все неэффективные майнеры ушли с рынка, и остались только эффективные. И всё. Как это скажется на курсе? Может быть, вообще никак. Но в прошлом за этим часто следовал рост.

Курс AAVE/BTC обновил очередной локальный максимум. Хоть на глобальном графике тренд и остаётся однозначно нисходящим, в последние два месяца (с 15 июня) каждый следующий максимум выше предыдущего, и каждый следующий минимум - тоже. Если так пойдёт дальше, и курс дойдёт до 280 тысяч сатоши, превысив максимум от 9 ноября 2023 года, то можно будет говорить о переломе тренда. А вот если он оттуда откатится, то это будет отличная точка входа для шорта. Ну да, интерес к протоколу AAVE не угасает, TVL растёт. Но это вовсе не означает, что вырастет спрос на управляющий токен протокола. Зачем кому-то всерьёз может понадобиться его покупать? Разве что ради того, чтобы получить большинство голосов в управлении протоколом и каким-то хитрым способом присвоить весь этот выросший TVL. Но, кажется, это технически невозможно.

Все крупные биржи похожи друг на друга. У всех один и тот же набор услуг. Отличия, как правило, в незначительных деталях. Поэтому я обычно предпочитаю малоизвестные торговые площадки. У них могут быть уникальные фишки, позволяющие им занимать свою нишу и успешно вести бизнес, выдерживая конкуренцию с гигантами. Но и у некоторых крупных бирж есть по-настоящему уникальные черты. И мне хочется выделить три черты биржи Bitfinex, о которых многие не знают. 1. Вывод USDT без комиссии. 2. Поддержка блокчейна Liquid. Напомню, что транзакции в нём не отслеживаются, а значит, никто не назовёт биткоины или тезеры, которые вы перевели через этот блокчейн на биржу, "грязными". (А для простого и удобного свопа из других блокчейнов в Liquid можно воспользоваться кошельком Aqua. Биткоины в нём свопаются дёшево, тезеры - дороже.) 3. Можно открыть к ноде биржи канал в сети Молния и пополнить его прямо с биржевого аккаунта. В дальнейшем из этого канала можно пополнять баланс на бирже без комиссии, потому что никакой маршрутизации не будет: канал прямой.

Фьючерсами на BTC/USD безопаснее всего торговать на платформе 10101. Она позиционируется как некастодиальная. То есть по задумке там не требуется отдавать свои активы под контроль оператора платформы. И у владельцев биржи нет возможности сбежать с деньгами трейдеров. Но на практике это не совсем так. Биткоины трейдера находятся на адресе DLC-контракта, а у трейдера нет технических средств для самостоятельного вывода этих биткоинов оттуда. Чтобы вывести биткоины, необходимо согласие оператора платформы. В практическом смысле это мало чем отличается от вывода активов с обычной биржи. Там тоже нужно такое согласие. Но принципиальная разница в том, что 10101 тоже вносит в каждый DLC-контракт собственные биткоины (именно из них формируется прибыль трейдера). И если 10101 не даст согласия на вывод денег из контракта, он сам свои деньги оттуда тоже не выведет. Так обеспечивается защита от возможных блокировок. Но одно слабое звено в этой схеме есть. Если трейлер получил максимально возможную прибыль и хочет закрыть контракт, то оператор может заблокировать вывод, ничем не рискуя. Ведь денег оператора в контракте не осталось: все деньги причитаются трейдеру. Вывод: чтобы подстраховаться от рисков, связанных с кастодиальностью, имеет смысл закрывать позиции и выводить деньги до того, как ваша прибыль достигла максимально возможного значения.

Спот или фьючерсы? 1. На фьючерсах ниже торговая комиссия. И чем чаще вы открываете и закрываете сделки, тем это более существенно. 2. На фьючерсах для открытия позиции не нужно вносить на депозит сразу всю сумму сделки. Можно внести лишь необходимый залог, а в дальнейшем либо добавлять его (при просадке), либо понемногу выводить плавающую прибыль. Это важно для тех, кто не готов доверить бирже всю сумму сделки сразу. 3. На фьючерсах возможен шорт, то есть ставка на понижение. Это нужно тем, кто прогнозирует снижение курсов криптовалют. 4. На фьючерсах возможен керри-трейд. Например, у трейдера есть 1 биткоин. Он продаёт фьючерс на биткоин с экспирацией через полгода. Такой фьючерс сейчас стоит на 5% дороже самого биткоина. А через полгода - в момент экспирации - фьючерс будет исполнен по спотовой цене, то есть разницы в 5% больше не будет, она достанется трейдеру. Это важно для тех, у кого есть крупная сумма, и кому 10% годовых без риска - достаточно. 5. Фьючерс привязан к конкретной бирже. Нельзя купить фьючерс на одной бирже, а потом продать его на другой. Спотовая сделка не имеет такой привязки. Это важно для тех, кто не готов зависеть от жизнеспособности одной конкретной площадки в течение всего срока удержания позиции. 6. Актив, купленный на споте, можно сразу же вывести на собственный кошелёк. А потом внести на площадку, но только тогда, когда нужно будет совершить новую сделку с ним. А обеспечение фьючерса придётся хранить на бирже, пока позиция открыта. Это может быть важно для тех, кто торгует на долгосроке и не хочет так долго держать свои активы на бирже. 7. Актив, купленный на споте, можно использовать, а фьючерс - нет. Это может быть важно для тех, кто активно участвует в пулах ликвидности, пулах займов и программах стейкинга. Или расплачивается криптовалютой за товары и услуги. Всё это показывает, что нет универсального ответа на вопрос "Спот или фьючерсы?" Ответ зависит от того, что из вышеописанного важнее для конкретного трейдера в текущей ситуации.